商业银行操作风险的度量与管理-资料下载页

　　

【正文】 +1) % % (1,+2) % % (2,+2) % % (1,+3) % % (3,+3) % % (1,+5) % % (5,+5) % % (1,+10) % % (10,+10) % % (1,+15) % % (15,+15) % % (1,+20) % % (20,+20) % % (0,+1) % % (2,1) % % (0,+2) % % (3,1) % % (0,+3) % % (5,1) % % (0,+5) % % (10,1) % % (0,+10) % % (15,1) % % (0,+15) % % (20,1) % % (0,+20) % % 上市银行规模、 Tobin’Q值和累计异常收益 深圳发展银行 浦东发展银行 民生银行 招商银行 总资产（亿元） 总负债（亿元） 市值（亿元） 资本充足率（ %） Tobin’Q均值 CAR（ 0， +2） % % % % 结论分析 事件分析法结果显示银行股价同操作损失事件存在显著的负相关。 结果显示股价对操作损失的变化显著高于操作损失本身金额的，表明此类事件除了本身损失的金额外还对银行未来的现金流产生负面预期影响。 对于 Tobin’Q值较高的银行，股价波动更大。 内部控制与操作风险 内部控制基本原理 我国商业银行内部控制制度的缺陷 我国商业银行内部控制体系设计 内部控制基本原理 内部控制是以一定的内部控制环境为背景，对风险进行识别、评估并实施各种控制措施，而监督评价与纠正体系则是在信息交流的基础上，对其控制过程不断进行评价与调整。 我国商业银行内部控制制度的缺陷 内部控制理念缺乏 内部控制制度设计不完善 内部控制执行不力 信息交流渠道缺乏 我国商业银行内部控制体系设计 操作风险管理（ ORM）体系 操作风险管理框架 操作风险缓释机制 商业银行操作风险管理实践 我国商业银行操作风险管理体系的构建 操作风险管理定义：旨在评估、度量和控制银行由于内部程序、人员及系统或外部事件而导致的总体程序。 操作风险管理框架 操作风险管理战略 操作风险管理流程 操作风险管理基础设施 操作风险管理环境 操作风险管理框架图 操作风险管理战略 风险偏好 — 风险战略的核心内容 业务目标 风险政策 操作风险管理流程 操作风险管理基础设施 操作风险管理组织架构 风险数据和信息 系统 度量技术 政策与程序 美国花旗集团操作风险管理架构图 操作风险缓释机制 操作风险缓释的涵义 保险缓释 业务外包 操作风险缓释的涵义 操作风险缓释是指金融机构采取如抵押、担保、金融衍生品等风险缓释工具，或者采取保险、融资等手段所实施的风险转移技术。 操作风险分布与缓释策略 操作风险管理选择策略 保险缓释 保险范围 保险赔付 巴塞尔委员会对保险的处理方法 标准 高级计量法允许银行出于计算最低监管资本的需要，在计量操作风险时认可保险的风险缓释影响。保险的缓释作用不超过操作风险总资本要求的20%。 保险范围 银行可以为操作风险事件购买保险。原则上，保险是资本的直接替代。 由于存在信息不对称，对保险公司来说，要区分高风险的银行和低风险的银行可能很难或者成本很高。为了缓解道德风险的影响，保单通常包含一项扣减。扣减意味着部分风险没有得到保险。 保单还可能包含一个责任上限，它可以使银行有管理风险的激励，但也同样意味着部分风险没有得到保险。由此可见，银行通过保险替代资本和内部控制的程度是有限的。 保险还具有促进风险管理的间接作用。保险的存在能使保险者与被保险者合作，监控并尽力降低风险。这种做法能够减少风险暴露。 保险赔付 即使银行购买了保险，但仍可能有保险公司不履行它们的责任。更加严重的问题来自于保险公司延迟赔付。对于急需得到赔付资金缓解流动性困难的银行来说，这个问题尤其受到关注。 巴塞尔委员会尝试通过量化冲击研究（ Quantitative Impact Study， QIS）收集有关银行操作风险保险的数据，但是结果并不令人满意，因为仅收集了 3年期间 11个国家的 30家银行的数据。这些数据只能很有限地跟踪应被保险的操作风险。这个研究发现仅有 % 的损失事件（事件总数为 7463件）得到了保险赔付，但这并不意味着保险不重要，而是表明只有很小一部分操作风险得到了保险。 巴塞尔委员会对保险的处理方法 不论基本指标法，还是标准法，都不允许从最低资本要求中扣减保险额，只有高级计量法允许在有限的程度上这样做。 巴塞尔委员会正在考虑与赔付及时性、保险范围的确定性、保单的期限、保险者的信用等级及再保险的使用等有关的标准，设想开发包含保险影响的最低资本计算方法。 标准 银行能否享受这种风险缓释作用，取决于是否符合以下标准： 保险人的理赔支付能力评级最低为 A(或相当的评级 )。 保险覆盖的项目与银行的实际操作风险损失暴露之间对应关系明确 。 银行披露因保险作用而减少的操作风险资本要求 。 无论对监管当局对银行采取的监管措施，还是对于倒闭银行的接管方或清算人来说，保单都不规定除外条款或限制条件。 业务外包 业务外包的概念是罗斯 佩罗（ Ross Perot）在1962年建立电子数据系统公司（ Electronic Data Systems， EDS）时提出的。 业务外包是指商业银行利用外包服务商（为银行集团内的附属实体或集团以外的实体）来完成以前由自身承担的业务活动。 金融机构业务外包比例 业务 外包比例 运输 9% 房地产 /附属机构管理 11% 联络中心 /呼叫中心 15% 销售 /市场营销 13% 加工 18% 人力资源 19% 财务 20% 配送和物流 22% 操作风险管理的演进 传统的内部控制、稽核方式 操作风险监控阶段 设立操作风险管理架构 操作风险量化度量阶段 将操作风险纳入综合风险管理阶段 由于对操作风险的认识不足，操作风险管理仍相当粗糙，依然停留在以内部控制或稽核等方式进行管理，尚未设置专责单位或指派人力负责，当失事件发生时，才开始谋求对策。 开始意识到操作风险是须妥善管理，逐步展开专门单位、人员责。同时，建立起操作风险管理架构，针对操作风险管理的各个环节：风险识别、衡量与监控与冲销，拟定政策与必要施行程序。 开始针对足以反映操作风险的各项指标进行追踪与自我评估，而高层管理人员则依据上述结果，确定对操作风险策略。 开始发展量化模型，衡量操作风险，操作风险管理功能在本阶段已日趋完善。 将操作风险管理融入银行整体风险管理之中，而操作风险衡量则须与市场风险、信用风险加以整合，也就是综合风险管理的概念。 商业银行操作风险管理体系基本构成要素 操作风险管理架构模式 内部稽核功能引导模式（ Internal Audit as a Lead Role in Operational Risk Management） 分权式（ Dedicated but Decentralized Support） 集权式（ Head Office Operational Risk Function） 集权式操作风险组织结构图 商业银行内部控制系统框架 商业银行综合信息管理系统 公司治理结构 银行内部控制目标 操作风险识别与评估 内部控制制度建设 内部控制制度执行 商业银行业务部门 内 部 监 督 评 价 纠 正 外 部 监 督 管 理 评 价 操作风险提示 操作风险管理程序 操作风险点的判别 操作风险水平度量 管理评价与反馈 操作风险的缓释 存款及柜台业务 信贷业务 ‥‥‥ 计算机信息系统 损失数据搜集 度量模型选择 操作风险状况 操作风险战略制订 管理经验 董事会 总行 总行风险管理委员会 总行操作风险管理部 操作风险管理部 分行 总行其它业务部门 其它业务部门操作风险管理岗 分行其它业务部门 其它业务部门操作风险管理岗 基层其它业务部门 其它业务部门操作风险管理岗 操作风险管理部 基层行 操作风险总监 操作风险主管 操作风险经理 操作风险管理总体组织框架图 谢谢大家！